Для того чтобы понять, насколько велика инфляция в год в России, и иметь возможность самостоятельно определить, достоверны ли оглашаемые Центробанком данные, нужно заглянуть в историю. Узнать, что такое инфляция, как она влияет на жизненный уровень населения отдельно взятого государства, когда будет её пик. Проследить, как менялась годовая инфляция в России после обретения независимости.
Понятие инфляции и российская специфика процесса обесценивания
Термин «инфляция» является действенным инструментом для понимания причин и характеристики процесса обесценивания сбережений из-за роста потребительских цен на товары и услуги. В качестве самостоятельного явления инфляция известна с древних времен. Правда, принципы формирования инфляции в те времена существенно отличались от тех базовых понятий, на которых она зиждется в наше время. Во времена средневековья обесценивание денежных единиц происходило от избытка чеканки монет (бумажных денег в те времена ещё не было).
Удивительный факт полного отсутствия инфляции сопровождал становление и развитие финансовой системы СССР.
Понятие обесценивания было частично заменено существованием дефицита на отдельные виды товаров. Госкомитет СССР по ценам жёстко контролировал ценообразованием. Не было большой редкостью снижение цен на продукты и товары, приуроченное к очередному государственному празднику. С введением рыночных механизмов формирования экономики инфляция пришла в каждый дом. А стремительный процесс распада Советского Союза и деноминации рубля обесценил накопления людей практически до нуля. В выигрыше остались те, кто вовремя понял, что нужно производить обмен остатков рухнувшего рубля на свободно конвертируемые валюты – доллар, фунт стерлингов, франк, марку.
Учёт и прогнозирование инфляции
Для того, чтобы правильно оценивать характер и результаты товарного и денежного оборота, у государства существует специальный набор финансовых инструментов. Макроэкономические данные, сбор и анализ которых осуществляет Росстат, служат основой для прогнозов экономического развития страны, как в среднесрочной перспективе, так и на 10-20 лет вперёд. Наиболее действенным показателем такого анализа является индекс инфляции. С его помощью производится расчёт увеличения стоимости товаров и услуг. Базовый уровень цен вначале рассматриваемого периода, равный 1, складывается с темпом инфляции за такой период:
ИИт = 1 + ТИт,
где ТИт — годовой темп инфляции.
Так определяется общий процентный рост цен за анализируемый период. Для того чтобы определить величину темпа инфляции нужно применить формулу:
Тит = (1 + ТИм)12-1,
где ТИм — средний показатель месячной инфляции (если она равномерна весь год).
Бюджет необходимо планировать, принимая во внимание, что:
- Динамика изменения индекса инфляции может различаться с биржевыми курсами валют.
- Инфляция различна для разных типов потребительских корзин, так как цены на товары и услуги могут демонстрировать значительные скачки.
- Государство принимает участие в частичном регулировании цен на отдельные единицы потребительской корзины.
Исходя из этого, коэффициенты обесценивания следует рассчитывать с учётом доходности различных финансовых операций.
Немного истории
За период с 2000 года по настоящее время скачки обесценивания денег были гораздо меньше показателей середины 90-х, когда она демонстрировала фантастические темпы роста. Базовым годом для сравнения российской инфляционной статистики принято считать год дефолта – 1998-й, когда уровень инфляции составил 84,5%. За три года правительству удалось значительно снизить обесценивание доходов россиян благодаря стабильным ценам на нефть, увеличению объёмов прокачки газа и быстрому росту валютного экспорта.
Приход в Кремль Владимира Путина в качестве главы российского правительства мир воспринял весьма осторожно. О причинах этой осторожности говорить не стоит – они широко известны. Став Президентом РФ, Путин начал энергичную компанию по подчинению интересов крупного бизнеса стратегическим целям государства. Этого требовала политическая и финансовая ситуация в мире, и в России, как отдельно взятой стране с огромным ядерным потенциалом. Было принято решение о создании Резервного Фонда бюджета. В него начали поступать средства от продажи нефти, газа, оружия, стратегического сырья и готовой продукции машиностроения, металлургии и химической промышленности. Борьба с обесцениванием доходов началась на всех фронтах. Стала общедоступной статистика потребительских цен и покупательской способности населения.
Первоначально основным инструментом кредитной политики являлась ставка рефинансирования. Это годовой процент, под который различные организации имели возможность получить кредит в Центральном банке. Сейчас ставка рефинансирования применяется для расчётов сумм штрафных санкций при нарушении дебиторами своих обязательств перед главным банком страны. Роль основного финансового инструмента постепенно переходит к ключевой ставке.
Под ключевой ставкой понимается процент, под который главное финансовое учреждение страны выдает коммерческим банкам краткосрочные (недельные) кредиты. Она применяется с 2013 года как инструмент управления уровнем процентных ставок в экономике РФ. Фактически по ключевой ставке формируется инвестиционный климат государства и краткосрочные инфляционные ожидания. Решением Совета Директоров Банка России от 11.12.2015 г. определено, что ставка рефинансирования будет приравнена к ключевой ставке. Далее изменяться обе ставки будут синхронно.
Нагляднее цифр могут быть только цифры
В конце 2017 года Росстат обнародовал данные о том, что годовое снижение покупательской способности составило всего 2,5%. Это наименьший показатель обесценивания сбережений за 26 лет. Наибольший пришелся на 1992 год – первый после распада Советского союза – и составил 2508,8%. Как изменялся уровень инфляционный график за 26 лет, показывает таблица инфляции по годам в России:
| Годы | Годовая инфляция, % | Ставка рефинансирования на конец года, % | Ключевая ставка на конец года, % |
| 2017 | 2,50 | –, | 7,75 |
| 2016 | 5,40 | –, | 10,00 |
| 2015 | 12,90 | 8,25 | 11,00 |
| 2014 | 11,36 | 8,25 | 17,00 |
| 2013 | 6,45 | 8,25 | 5,50 |
| 2012 | 6,58 | 8,25 | –, |
| 2011 | 6,10 | 8,00 | –, |
| 2010 | 8,78 | 7,75 | –, |
| 2009 | 8,80 | 8,75 | –, |
| 2008 | 13,28 | 13,00 | –, |
| 2007 | 11,87 | 10,00 | –, |
| 2006 | 9,00 | 11,00 | –, |
| 2005 | 10,91 | 12,00 | –, |
| 2004 | 11,74 | 13,00 | –, |
| 2003 | 11,99 | 16,00 | –, |
| 2002 | 15,06 | 21,00 | –, |
| 2001 | 18,80 | 25,00 | –, |
| 2000 | 20,10 | 25,00 | –, |
| 1999 | 36,60 | 55,00 | –, |
| 1998 | 84,50 | 60,00 | –, |
| 1997 | 11,00 | 28,00 | –, |
| 1996 | 21,80 | 48,00 | –, |
| 1995 | 131,60 | 160,00 | –, |
| 1994 | 214,80 | 180,00 | –, |
| 1993 | 840,00 | 210,00 | –, |
| 1992 | 2508,80 | 80,00 | –, |
| 1991 | 160,40 | 25,00 | –, |
Расчёт уровня инфляции производится по данным Росстата. Официальный сайт госоргана статистики публикует информацию о ежемесячной инфляции и колебаниях индексов потребительских цен на товары и услуги. Пользователям доступен для просмотра и анализа график инфляции в России за последние 10 лет.
Ежемесячная динамика
Для пояснения принципов работы индекса инфляции как основного финансового инструмента применяются понятия ставки рефинансирования и ключевой ставки ЦБ. Ещё более наглядной, нежели ежегодная, в этой связи представлена ежемесячная динамика:
| Янв | Фев | Мар | Апр | Май | Июн | Июл | Авг | Сен | Окт | Ноя | Дек | |
| 2018 | 0,31 | 0,21 | ||||||||||
| 2017 | 0,62 | 0,22 | 0,13 | 0,33 | 0,37 | 0,61 | 0,07 | -0,54 | -0,15 | 0,20 | 0,22 | 0,42 |
| 2016 | 0,96 | 0,63 | 0,46 | 0,44 | 0,41 | 0,36 | 0,54 | 0,01 | 0,17 | 0,43 | 0,44 | 0,40 |
| 2015 | 3,85 | 2,22 | 1,21 | 0,46 | 0,35 | 0,19 | 0,80 | 0,35 | 0,57 | 0,74 | 0,75 | 0,77 |
| 2014 | 0,59 | 0,70 | 1,02 | 0,90 | 0,90 | 0,62 | 0,49 | 0,24 | 0,65 | 0,82 | 1,28 | 2,62 |
| 2013 | 0,97 | 0,56 | 0,34 | 0,51 | 0,66 | 0,42 | 0,82 | 0,14 | 0,21 | 0,57 | 0,56 | 0,51 |
| 2012 | 0,50 | 0,37 | 0,58 | 0,31 | 0,52 | 0,89 | 1,23 | 0,10 | 0,55 | 0,46 | 0,34 | 0,54 |
| 2011 | 2,37 | 0,78 | 0,62 | 0,43 | 0,48 | 0,23 | -0,01 | -0,24 | -0,04 | 0,48 | 0,42 | 0,44 |
| 2010 | 1,64 | 0,86 | 0,63 | 0,29 | 0,50 | 0,39 | 0,36 | 0,55 | 0,84 | 0,50 | 0,81 | 1,08 |
| 2009 | 2,37 | 1,65 | 1,31 | 0,69 | 0,57 | 0,60 | 0,63 | 0,00 | -0,03 | 0,00 | 0,29 | 0,41 |
| 2008 | 2,31 | 1,20 | 1,20 | 1,42 | 1,35 | 0,97 | 0,51 | 0,36 | 0,80 | 0,91 | 0,83 | 0,69 |
Инфляция в России в ХХI веке
Инфляционные ожидания на 2018 год вокруг цифры 4% озвучила главный банкир России Эльвира Набиулина. Для того, чтобы понять, насколько реальны утверждения руководителя банка высшего уровня о том, что уровень инфляции РФ по итогам 2018 года не превысит 4%, необходимо проследить динамику предыдущего года. Как уже было сказано выше, по итогам 2017 года инфляция остановилась на рекордно низком уровне –, 2,5%.
| 2017 год | Инфляция в годовом исчислении, % | Инфляция к предыдущему месяцу, % | Ключевая ставка, % |
| 12.2017 | 2,5 | 0,0 | 7,75 |
| 11.2017 | 2,5 | -0,2 | 8,25 |
| 10.2017 | 2,7 | -0,3 | 8,25 |
| 09.2017 | 3,0 | -0,3 | 8,50 |
| 08.2017 | 3,3 | -0,5 | 9,00 |
| 07.2017 | 3,9 | 0,1 | 9,00 |
| 06.2017 | 4,4 | 0,6 | 9,00 |
| 05.2017 | 4,1 | 0,4 | 9,25 |
| 04.2017 | 4,1 | 0,3 | 9,25 |
| 03.2017 | 4,3 | 0,1 | 9,75 |
| 02.2017 | 4,6 | 0,2 | 10,0 |
| 01.2017 | 5,0 | 0,6 | 10,0 |
Динамика 2017 года демонстрировала устойчивое снижение показателя обесценивания во второй половине 2017 года. Индекс потребительских цен в России вначале 2018 года составил 100,2%. Эксперты сходятся во мнении, что прогноз за 3 года – с 2018-го по 2020-й, максимальный уровень инфляции будет соответствовать расчётам Центробанка и Росстата. То есть, официальная инфляция не выйдет за пределы 4% в год. Более того, в среднесрочной перспективе (на ближайшие 5 лет) прогнозные цифры не демонстрируют сильный скачок. Они гораздо меньше, чем за последние 5 лет:
| Год | Прогнозный уровень | Максимальный уровень | Минимальный уровень |
| 2018 | 2.8% | 3.8% | 1.8% |
| 2019 | 3.1% | 4.1% | 2.1% |
| 2020 | 3.2% | 3.7% | 2.7% |
| 2021 | 3.0% | 3.5% | 2.5% |
| 2022 | 2.9% | 3.4% | 2.4% |
Факторы, влияющие на уровень инфляции
Уровень обесценивания сбережений граждан зависит от нескольких важных негативных факторов:
- Большая социальная нагрузка на государственный и региональные бюджеты.
- Монополизация стратегических отраслей промышленного производства крупными компаниями, диктующими структуру ценообразования.
- Несовершенная структура экономики государства, позволяющая развиваться коррупции.
- Недостатки в организации производственного процесса в крупных бюджетообразующих компаниях.
Экономисты предупреждают, что для изменения инфляционных ожиданий и улучшения инвестиционного климата необходимо менять структуру экспорта. Нефть и газ должны перестать превалировать в составе экспортной выручки, постепенно уступая пальму первенства экспорту вооружений, тяжёлой промышленности, атомной энергетики, высоких технологий и услуг сферы IT.
Крайне важными на сегодня представляются тенденции изменения цен на основные товары и услуги. Оптимизм экспертов зиждется на умеренно жёстких усилиях МЭРТ по недопущению волатильности рубля. В значительной мере они касаются сохранения на текущем уровне цен на нефть. При отсутствии резких скачков валютная выручка должна демонстрировать устойчивый рост. Все прочие дестабилизирующие факторы – политического свойства. Но и тут руководству РФ удаётся спокойно удерживать ситуацию. Более того, ход сирийского конфликта значительно укрепил позиции РФ на ведущих мировых рынках. А значит, инфляционные ожидания Центробанком 4% годовых вполне реальны, и средняя инфляция удержится на уровне 3-5%.
(Пока оценок нет)
Загрузка...
